POXEL : Progression des ventes forte... | page 2

ortho196

30 janv. 2026 •07:40

Voici tous les chiffres et commentaires concernant TWYMEEG extraits du communiqué Sumitomo Pharma du 30 janvier 2026 (Q3 FY2025), basé directement sur le PDF que tu m’as fourni.
Toutes les données proviennent du document officiel.

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📌 Synthèse immédiate (TWYMEEG)
- Ventes Q3 YTD FY2025 : 7.9 milliards JPY, en hausse de +39.4 % vs FY2024 (5.7 milliards JPY).
- Progression vs guidance FY2025 : 70.7 % (objectif annuel : 11.2 milliards JPY).
- Commentaire explicite : “TWYMEEG revenue continued to grow.”
- TWYMEEG est désormais le moteur principal de croissance au Japon, alors que Equa/EquMet s’effondre après perte d’exclusivité.

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📊 Tous les chiffres TWYMEEG (extraits du PDF)

1. Revenus TWYMEEG – Japon (Q3 YTD FY2025)
Tableau officiel “Revenue of Major Products in Japan”.

| Période | Revenus (milliards JPY) | Variation | Croissance |
|--------|--------------------------|-----------|------------|
| Q3 YTD FY2024 | 5.7 | – | – |
| Q3 YTD FY2025 | 7.9 | +2.2 | +39.4 % |

Progression vs prévisions FY2025
- Objectif FY2025 : 11.2 milliards JPY
- Progression au Q3 : 70.7 %

TWYMEEG est l’un des rares produits japonais en croissance significative.

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🗣️ Commentaires qualitatifs TWYMEEG (du communiqué)

Le PDF contient un commentaire explicite :
- “TWYMEEG revenue continued to grow.”

Et un commentaire implicite via la dynamique du segment Japon :
- Le segment Japon voit son profit augmenter malgré la baisse de revenus totaux, grâce à la réduction des SG&A.
- Dans ce contexte, TWYMEEG apparaît comme le seul produit en forte croissance, compensant partiellement la chute d’Equa/EquMet (–58.3 %).

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📈 Analyse stratégique (pour toi, Phil)

1. TWYMEEG dépasse largement le rythme de croissance attendu
+39.4 % YTD est très élevé pour un produit déjà lancé depuis plusieurs années.
La progression à 70.7 % du plan annuel au Q3 indique que l’objectif FY2025 (11.2B JPY) sera probablement dépassé.

2. Le collapse d’Equa/EquMet renforce la valeur stratégique de TWYMEEG
Equa/EquMet : –58.3 % après perte d’exclusivité.
TWYMEEG devient le pilier du portefeuille diabète de Sumitomo.

3. Implications pour POXEL
- Royalties POXEL = 8–10 % selon les paliers.
- Avec 11.2B JPY attendus, POXEL devrait toucher ~1.1B JPY (≈ 7 M€) pour FY2025.
- La croissance soutenue renforce la probabilité d’atteindre les paliers supérieurs dans les années suivantes.

4. Aucun signal négatif dans le communiqué
- Pas de mention de sécurité, de contraintes réglementaires ou de ralentissement.
- Le ton est positif