Patrick Drahi rachète Sotheby's pour $3,7 milliards

information fournie par Reuters •17/06/2019 à 17:26

    * Offre de 57 dollars par titre aux actionnaires de
Sotheby's
    * Patrick Drahi, fondateur d'Altice, est un collectionneur
d'art
    * L'acquisition n'a aucun lien avec Altice Europe ni Altice
USA
    * Sotheby's va être retiré de la cote après 31 ans à Wall
Street

 (Actualisé avec détails et commentaire d'investisseur)
    PARIS, 17 juin (Reuters) - L'homme d'affaires Patrick Drahi
va racheter la célèbre maison de vente aux enchères Sotheby's
 BID.N  dans le cadre d'une opération de 3,7 milliards de
dollars (3,3 milliards d'euros).
    Fondateur et principal actionnaire d'Altice, Patrick Drahi
affirme dans un communiqué publié lundi qu'il reste pleinement
concentré sur ses activités dans les télécoms et les médias et
qu'il ne cèdera aucune action Altice Europe  ATCA.AS  pour
financer cette acquisition.
    Il prévoit en revanche de monétiser d'ici la fin de l'année
une position de 400 millions de dollars maximum dans Altice USA
 ATUS.N , ce qui représente environ 2,5% du capital de
l'opérateur américain.
    L'entrepreneur propose de verser 57 dollars par titre aux
actionnaires de l'hôtel de vente, a pour sa part précisé
Sotheby's.
    L'offre représente une prime de 61% par rapport au cours de
clôture de Sotheby's vendredi. Elle débouchera sur un retrait de
la cote de la société, introduite en Bourse à Wall Street il y a
31 ans. Vers 14h55 GMT, l'action Sotheby's bondissait de 57,72%
à 55,82 dollars.  
    Patrick Drahi, collectionneur d'art, dit avoir pleine
confiance dans la direction actuelle de Sotheby's et ne pas
envisager de changement stratégique pour la maison d'enchères.
    L'acquisition de Sotheby's lui fait suivre les traces de
François Pinault, dont la holding Artemis, premier actionnaire
du groupe de luxe Kering  PRTP.PA , détient une participation
majoritaire dans un autre hôtel de ventes, Christie's. 
    "Patrick Drahi est l'un des entrepreneurs les plus respectés
au monde et, au nom de tous à Sotheby's, je veux lui souhaiter
la bienvenue dans la famille", déclare Tad Smith, le directeur
général de Sotheby's, cité dans un communiqué.
    
    L'INVESTISSEUR ACTIVISTE DANIEL LOEB SATISFAIT
    "Cette acquisition permettra à Sotheby's d'accélérer le
programme d'initiatives sur la croissance qui a été couronné de
succès ces dernières années dans un cadre plus souple à
l'extérieur de la Bourse. Il nous positionne très bien pour
notre avenir et je suis convaincu que la société sera entre
d'excellentes mains avec Patrick comme propriétaire pour les
décennies à venir", a-t-il ajouté. 
    Le fonds spéculatif Third Point de l'investisseur activiste
Daniel Loeb, lui aussi collectionneur d'art, qui a livré en 2014
une bataille acharnée au sein du conseil d'administration de
Sotheby's, a salué lundi la cession du groupe.  
    Le prix "confirme la valeur que nous avons constatée lorsque
nous avons investi pour la première fois dans Sotheby's et
récompense les investisseurs à long terme tels que Third Point
qui croyaient en son potentiel", a déclaré Daniel Loeb à
Reuters.
    BNP Paribas  BNPP.PA  et Morgan Stanley  MS.N  ont conseillé
Bidfair, le véhicule d'investissement de Patrick Drahi, tandis
que LionTree Advisors a travaillé pour le compte de Sotheby's.
    Sotheby's a été créé à Londres en 1744 et s'est développé à
l'international au cours du XXe siècle. Le groupe de vente aux
enchères d'oeuvres d'art s'est installé à New York en 1955 et en
2001 en Asie et en France.
    Parmi les articles célèbres vendus par Sotheby's figurent
les collections de la duchesse de Windsor, la collection
personnelle d'Andy Warhol et le tableau "Le Cri" d'Edvard Munch
en 2012.      
    "Je suis honoré que le conseil de Sotheby's ait décidé de
recommander mon offre", a déclaré Patrick Drahi, cité dans un
communiqué. 
    "En tant que client de longue date et admirateur de toujours
de la société, j'acquiers Sotheby's aux côtés de ma famille",  a
ajouté l'entrepreneur franco-israélien de 55 ans.
    
    Voir aussi : BREAKINGVIEWS-Sotheby’s bid a bad case of
Pinault envy for Drahi  

 (Gwénaëlle Barzic, avec Sudip Kar-Gupta, Svea Herbst-Bayliss,
Nivedita Balu et Claude Chendjou, édité par Bertrand Boucey)