CROSSJECT : Deux questions

M3258461

28 avril 2026 •09:10

et à combien ?
1.7 ?

Junome78

28 avril 2026 •10:12

Quand?
Pourquoi?

Voxal

28 avril 2026 •10:46

Ne pas oublier que le dernier financement opéré par Crossject avec Vatel Capital a été réalisé à 2.65€/titre, je doute donc qu'une ak se fasse aussi basse.
Ma théorie reste la même : AK oui mais après l'annonce du dépôt afin de satisfaire les actionnaires de long terme (GV et les PPs).

MisteJD

28 avril 2026 •10:49

Vatel a eu des actions a 2.65 mais touche des intérêts, ce qui fait baisser leur PRU final.

Il serait intéressant de faire le calcul, mais j'ai pas les chiffres

maxicoin

28 avril 2026 •11:00

L’opération a été réalisée par le biais d'une émission réservée de 3 tranches d'obligations convertibles (les « Obligations Convertibles») portant intérêt en numéraire à des taux annuels compris entre 7,5% et 9,5 % sur une durée de 3 à 5 ans et toutes convertibles à tout moment par le porteur à un prix de conversion fixe de 2,65 euros par action, soit une prime de conversion de 9,8% par rapport à une moyenne pondérée des cours de clôture sur les 10 derniers jours et 20,5% sur une moyenne pondérée des cours de clôture sur les 20 derniers jours, au 13 Novembre 2025. Les Obligations Convertibles peuvent ainsi donner lieu à la création d’un maximum de 1 886 790 actions ordinaires nouvelles, d'une valeur nominale de 0,10 euro chacune (les « Nouvelles Actions »), représentant potentiellement environ 3,65% de son capital social sur une base non-diluée.

maxicoin

28 avril 2026 •11:07

Tranche 1 de 2.000.000€ pendant 3 ans à 7,5%
Tranche 2 de 2.000.000€ pendant 4 ans à 8,5%
Tranche 3 de

1.000.000€ pendant 5 ans à 9,5%

Donc ça donne environ 8.5% pendant 3 ans de 5 000 000€ soit 425 000€/an
Puis 8.75% de 3 000 000€ pendant 1 an soit environ 255 000€
Puis 9.5% de 1 000 000€ soit 95 000€

Total : 425X3 + 255 + 95 = 1 625 000€ d'intérêt à verser

MeDosu

28 avril 2026 •11:10

Perso je verrais bien une petite AK avec maintien des DPS mais bon on verra bien, ça devrait sortir dans les prochains jours/semaines.

Voxal

28 avril 2026 •11:13

MisteJD vous vous trompez, aucun intérêt sur le nombre d'action, c'est sur le montant à remboursé en cash qu'il y a des intérêts et ce serait à la seule décision de Crossject de remboursé en cash.
Si Vatel décide de convertir, aucun intérêt.

MisteJD

28 avril 2026 •11:42

Que Vatel perçoive des intérêts en numéraire ou en actions ne change pas grand-chose.

Je pense qu’à partir du moment où Vatel gagne quoi que ce soit, si on l’intègre à l’opération globale, cela fera mathématiquement baisser le coût de revient des actions.

Pour reprendre les chiffres de Maxicoin, si toute l’opération est effectuée, alors Vatel récupère 1,6 M€ (en numéraire ou son équivalent en actions, peu importe).

Si Vatel récupère de base 5 M€ / 2,65 € par action (soit 1 886 792 actions), et que l’on intègre le bénéfice, les 1,88 M d’actions ne seraient plus à 5 M€, mais à 5 M€ - 1,6 M€ (les intérêts perçus), ramenant le prix par action à 1,79 € ?

Ou alors j’ai mal compris.

Voxal

28 avril 2026 •11:47

C'est le principe des OCA, le fond qui prête de l'argent mise sur l'augmentation du cours ou alors sur des valeurs avec des OCA mortifaires, comme acheter louer ou biophytis là les fonds qui utilisent des OCA ont des avantages bien plus élevés que sur Crossject par exemple. Ici Vatel mise sur une augmentation de cours et c'est tout.