ABIVAX : Franchement une val de 3,5 milliards

Tropicdoc

23 juillet 2025 •22:30

Car restons clairvoyants en général une molécule qui ne bouleverse pas le paradigme d’une pathologie est valorisée au plus 2 milliards ( il existe déjà des traitement de la RCH et du crohn) mais le PO ( per os) est un atout par rapport aux biothérapies injectables..surtout si le traitement est supérieur à l’imurel, le pentasa, rovasa etc…surtout le plan de la tolérance et de longévité de la réponse au traitement ! Bien sûr, une OPA d’une big pharma déjà dans le créneau des MICI qui ne voudrait pas laisser la concurrence la rattraper amènerait une prime…On y est déjà à 3,5 milliards !

plouf98

23 juillet 2025 •23:09

Non, pas vraiment.

Quand on regarde les dernieres OPA sur la même indication pour des biotechs en phase 2 ou debut de phase 3 pour des traitements injectables (et donc moins susceptibles de se positionner en first in class comme ABV qui a l avantage en plus de la safety, de l administration orale), on est sur des fourchettes de 3,5 à 10 milliards $.

La, on est sur une molecule en fin de phase 3 (sans besoin de financer la phase 3), potentiellement dérisquée, et qui est egalement efficace sur les patients non repondants aux autres traitements (comme Anti jak).

Donc si il y a une OPA, elle se fera surement bien au dessus de la valorisation actuelle.

Tropicdoc

23 juillet 2025 •23:12

Cela serait une première sur le marché Français….les grosses OPA sont quasiment toués sur le marché US

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:16

Tropidoc.. je crois que tu fais erreur..il y a justement un changement de paradigme avec l'Obefazimod dans le traitement des MICI...et dans le traitement de phénomènes inflammatoires en général ( Cf le dernier Nobel de médecine sur les micro Arn)

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:20

Maintenant, la flambée du jour ( bienvenue pour la moitié de ma ligne) devra etre relayée par autre chose même si déjà 3 analystes ont remonté leur cours cible.

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:22

quant au marché potentiel...la seule RCH c est 10Mds ....Crogn c est le double

Tropicdoc

23 juillet 2025 •23:28

Je vois beaucoup de concurrence dans la recherche sur les immunothérapies (chaque année plusieurs émergent sur le marché dés biothérapies contre les maladies inflammatoires auto-immunes) et pas uniquement contre les MICI !dans les prochaines années plusieurs labo seront en concurrence…Le marché n’est pas extensible 1 cas par mille habitants et 5 nouveaux cas par 100000 habitants et par an !

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:38

lire Crohn bien sûr

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:39

1/1000 exact pour la RCH....en France

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:41

Rien qu'en France c' est 80.000 cas

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:44

Mais 3000 nouveaux cas par an....toujours seulement en France qui bizarrement est moins touchée que les autres pays

COLISEE1

23 juillet 2025 •23:49

De plus , unique prise orale sans effets secondaires importants a par quelques maux de tête qui contrôlables et temporaires...Tout pour plaire ...surtout que les ph 2 ont montré une amélioration supplémentaire en maintenance 48 et 96 semaines y compris sur les non répondeurs initiaux