OSE IMMUNO : JDB et webinaire : un nouveau vent souffle

dratiser

11 décembre 2025 •09:40

ok avec ça
faire , quand on peut , au bon moment
rien d'immediat , le cap est clair
MON avis

knacer

11 décembre 2025 •10:33

On se donne RdV fin 2026 Tamarro, la phase 1 en RCH pour le sous-cutanée n'aura pas démarré et on en parlera à peine en 2027. Pour moi c'est un stand by en RCH et on va sur de l'orphelin.
en sous cutanée tu perds entre 30 et 50% d'efficacité, ça me rappelle Onxeo (Valerio) avec le Livatag, ils étaient en intratumoral et sont passé en intraveineuse (pour la secure) au final échec.

20 M€ sur 3 ans de Frais généraux c'est 7M€/an et je ne compte pas les primes éventuelles sur objectifs qui étaient parfois démesurées, je ne vois pas pourquoi cela changerait.

l'AK étaient inévitable si pas de deal sur ose127 qu'ils nous ont fait miroité à l'AG.
Il n'y aura pas de deal, le retrait de Servier a toujours été mal communiqué car eux avaient déjà analysé la situation, changé de mode c'est comme si on avait un nouveau produit (après il est secure donc il faut juste prouvé qu'il est efficace avec une phase 1)

Et concernant l'AK, c'est forcement plusieurs AK successives :
1. Parce qu'on à voter à l'AG une limite de 30M€
2. Parce que le G24 ne veut pas être trop dilué et là il n'a pas le choix.


NP proposer de trouver 100M€ pour avoir 2 fondations : tédopi et ose127. Du coup c'est win or lose avec 100% tédopi.
Premières orientations avec Tédova, normalement les résultats de cette combo devrait nous donner l'avenir d'OSE (en tout cas ma décision se fera à ce moment) : les cellules T revigorées par tédopi combiné au ciblage des anti-PD1 qui ont des résultats probants, on va le savoir dans moins de 6 mois.

dratiser

11 décembre 2025 •10:47

vente de molecules non evoqué
je persiste à dire que c'est la seule solution réelle
pour OSE , ils ne peuvent pas developper
un pipe de grd labo alors qu'ils sont à la limite du possible

sleml

11 décembre 2025 •11:13

dratiser

11 décembre 2025 •10:47

vente de molecules non evoqué
je persiste à dire que c'est la seule solution réelle
pour OSE , ils ne peuvent pas developper
un pipe de grd labo alors qu'ils sont à la limite du possible

Est-ce que la question d'une vente d'un des produits non dealé à été évoquée lors du webinaire ?
En effet je suis d'accord on a jamais d'info en ce sens alors que c'est une possibilité évidente...

dratiser

11 décembre 2025 •11:29

envisager cette option serait un gage de
pragmatisme d'un staff qui s'adapte aux conditions
difficiles , le nier serait contreproductif

Tamarro

11 décembre 2025 •11:51

MLB a parlé de 18 mois il me semble pour le biomarqueur. Entre la SC et la bioéquivalence à faire avec l’IV, le biomarqueur à bien définir et valider (il a parlé de biopsie, imagerie, etc). Long is the road. C’est le résultat de l’audit. Dur réveil.

knacer Je n’ai jamais dit que tout serait bouclé en 1 an. C’est bien mal connaître tout ce qu’il y a à faire. Un deal RCH ne sera pas possible avant fin 2027 (faire le boulot, présenter aux labos, discuter, rédiger, signer…).

Concernant les fonds à lever, le G24 a voulu limiter à 30 dans les résolutions… sur la base des informations dont ils disposaient à l’époque. Si NP avait continué, il aurait eu carte blanche pour un montant bien trop élevé. On allait droit dans le mur car le calendrier de la P2 allait déraper violemment.

Aujourd’hui, la feuille de route est claire. La création de valeur est bien balisée (sous réserve de succès évidemment).

Si besoin de + que 30, alors une AGE n’est pas impossible à convoquer pour autoriser 50 ou 60. Ils ne le feront que 1/s’ils ont des engagements « fermes » de fonds de qualité 2/ que des financements connexes permettent d’atteindre le total espéré. Il y a des boites qui ont levé et dont le cours a monté (Abivax est le premier exemple). Quand les ingrédients sont là, le marché suit. Quand le doute l’emporte c’est le bain de sang. Le G24 a tout intérêt à avoir une dilution mais assortie d’une revalorisation à terme significative de la boite plutôt que de voir la capi fondre à chaque vague de refinancement.

slem MLB a évoqué il me semble que des produits issus de la R&D pourraient aussi sortir du bois et être vendus. En « bon père de famille » ils n’ont pas intégré cela dans le budget prévisionnel. Ce sera joker. Bien trop tôt pour s’exciter là-dessus je pense.