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Investir dans une forêt permet de diversifier son patrimoine. D’un point de vue fiscal, c’est un investissement très intéressant en matière d’Impôt sur la Fortune Immobilière (IFI), de donation et de succession. Il vous permet également de réduire le montant de votre Impôt sur le Revenu.
L’investissement forestier et l’Impôt sur le Revenu
L’achat de forêt à titre individuel ne procure aucun avantage en termes d’Impôt sur le Revenu (IR).
En revanche, l’achat de parts d’un Groupement Forestier d’Investissement (GFI) vous permet de réduire le montant de votre IR à hauteur de 18 % des sommes investies. Cet avantage est plafonné à 50.000 € pour une personne seule et 100.000 € pour un couple.
A savoir
Cet avantage existe pour l’achat de parts nouvellement émises, c’est-à-dire à la souscription du GFI. Le rachat de parts existantes de GFI ne vous procure pas d’avantage au titre de l’IR.
La réduction de votre impôt peut donc s’élever au maximum à 9.000 € si vous êtes célibataire et 18.000 € si vous êtes en couple. En contrepartie, vous devez conserver vos parts de GFI pendant au moins cinq ans et demi.
Si vous les revendez avant ce délai, l’avantage fiscal est perdu. Néanmoins, la vente de parts de GFI est autorisée en cas de licenciement, d’invalidité et de décès de leur propriétaire.
A savoir
La réduction d’impôt liée à l’achat de parts de GFI entre dans le plafonnement global des niches fiscales de 10.000 € par an et par foyer fiscal.
A savoir
Le régime des plus-values immobilières s’applique en cas de vente de votre forêt ou de votre part de GFI. Toutefois, une réduction d’impôt de 10 € par hectare et par an est accordée. La plus-value taxable se réduit à chaque année de détention supplémentaire, tant en termes d’IR (taux de 19 %, exemption après 22 ans) que de prélèvements sociaux (taux de 17,2 %, exemption après 30 ans).
Les risques et le rendement d’un investissement forestier
Investir dans une forêt comporte des risques. En effet, les forêts sont exposées aux contraintes climatiques et phytosanitaires. Le rendement et la valeur des parts ne sont donc pas garantis. Généralement, la rentabilité de cet investissement dépend de l’offre et de la demande pour le bois. Le rendement brut d’un tel investissement dépasse rarement 2 % par an.
L’investissement forestier et l’IFI
La fiscalité de l’investissement forestier était très intéressante dans le cadre de l’Impôt de Solidarité sur la Fortune (ISF), supprimé en 2018. Elle l’est tout autant dans celui de l’Impôt sur la Fortune Immobilière (IFI), créé cette année.
En effet, le propriétaire d’une forêt ou de parts de GFI bénéficie d’une exonération de 75 % sur la valeur des forêts du GFI au titre de l’IFI. Il n’existe aucun plafonnement. Cet avantage peut être porté à 100 % s’il a souscrit au capital d’un GFI dès sa création.
L’investissement forestier dans le cas d’une donation et d’une succession
En cas de donation et de succession, les forêts et parts de GFI sont exonérées à hauteur de 75 % de leur valeur. Cette exonération est immédiate si le propriétaire a souscrit au capital d’un GFI dès sa création et après deux ans dans le cas du rachat de parts existantes. Les abattements habituels s’appliquent par la suite (100.000 € par enfant…).
L’investissement dans les forêts vous permet de bénéficier de plusieurs avantages fiscaux importants. Toutefois, ces avantages sont concédés en contrepartie d’une rentabilité modeste.
