TD Bank affiche sa première perte en plus de vingt ans après une perte de 2,6 milliards de dollars liée à l'enquête américaine

information fournie par Reuters •22/08/2024 à 19:08

((Traduction automatisée par Reuters, veuillez consulter la clause de non-responsabilité https://bit.ly/rtrsauto))

(Ajout de détails provenant d'une note interne au paragraphe 3) par Nivedita Balu et Arasu Kannagi Basil

TD Bank TD.TO a annoncé jeudi sa première perte en plus de deux décennies après avoir mis de côté 2,6 milliards de dollars supplémentaires pour couvrir les amendes attendues des régulateurs américains qui ont sondé les faiblesses des contrôles de lutte contre le blanchiment d'argent (AML) du deuxième plus grand banque du Canada.

TD a déclaré mercredi en fin de journée qu'elle vendrait une partie de sa participation de 12,3 % dans la société de courtage américaine Charles Schwab SCHW.N pour aider à compenser l'impactde l' amende, pour laquelle elle avait déjà provisionné 450 millions de dollars au cours du trimestre précédent.

"Bien qu'il s'agisse d'un montant élevé, nous restons bien capitalisés... Je suis convaincu que nous faisons tout ce qu'il faut pour gérer cette situation", a écrit le directeur général de TD, Bharat Masrani, dans une note au personnel, consultée par Reuters, après la publication des résultats trimestriels.

Les enquêtes réglementaires américaines portent sur des allégations selon lesquelles des trafiquants de drogue chinois ont utilisé la banque pour blanchir au moins 650 millions de dollars entre 2016 et 2021 et qu'un employé a accepté un pot-de-vin pour faciliter le blanchiment de l'argent de la drogue.

La banque a déclaré qu'elle s'attendait à résoudre l'affaire d'ici la fin de l'année et a signalé que les régulateurs pourraient également imposer des restrictions non monétaires.

Les analystes ont déclaré que ces informations devraient aider à clarifier pour les investisseurs le coût final, le calendrier et l'impact de l'enquête, qui a été un obstacle majeur pour les actions de la TD.

Les actions de la Banque TD sont en baisse de 7,7 % cette année, comparativement à la croissance de 8,2 % de l'indice bancaire de la Bourse de Toronto ( .SPTTFS ). Elles étaient en baisse d'environ 3 % à Toronto jeudi.

Avec près de 3 milliards de dollars, les amendes pourraient être l'une des plus importantes jamais infligées à une banque canadienne, même si Meny Grauman, analyste à la Banque Scotia, a déclaré que "le véritable enjeu" pour la banque serait les sanctions non pécuniaires.

M. Masrani a refusé de donner des détails sur ce que pourraient être ces pénalités lorsqu'il a été interrogé par les analystes lors de la conférence téléphonique sur les résultats de jeudi.

Les États-Unis ont été un marché de croissance clé pour la TD, qui y a investi des milliards au cours des deux dernières décennies pour acquérir de petites banques régionales sur la côte est, construisant un réseau d'environ 1 100 succursales, soit plus qu'elle n'en a au Canada.

Selon les analystes, d'éventuelles restrictions réglementaires aux États-Unis pourraient freiner cette croissance. Les banques soumises à des injonctions réglementaires visant à améliorer leurs contrôles en matière de blanchiment d'argent se voient généralement interdire de conclure des transactions et, éventuellement, d'ouvrir de nouvelles succursales.

Gabriel Dechaine, analyste à la Banque Nationale , a écrit dans une note que les régulateurs pourraient également envisager le type de plafond d' actifs . En 2018, les régulateurs américains ont imposé un plafond à Wells Fargo qui limiterait la croissance des prêts .

"Si la croissance ici est restreinte, la TD pourrait afficher une croissance des bénéfices inférieure à celle de ses pairs au cours des prochaines années",a écrit Dechaine.

La Banque TD a révélé pour la première fois l'existence de cette enquête l'année dernière, peu après l'échec de son offre d'achat de 13,4 milliards de dollars pour l'acquisition du banque américain First Horizon.

La banque a déclaré en mai qu'elle avait dépensé 500 millions de dollars pour renforcer son programme de lutte contre le blanchiment d'argent et ses contrôles des risques, qu'elle avait embauché plusieurs cadres clés et qu'elle avait investi dans des programmes de formation du personnel.

"Mais il reste encore beaucoup à faire... C'est une priorité. Les activités américaines représentent une part importante de la banque et de notre avenir", a déclaré M. Masrani aux analystes.

"Les défaillances étaient graves. Nous en sommes les propriétaires", a-t-il ajouté.

Au Canada, les services bancaires personnels et commerciaux de la TD ont enregistré une hausse de 13 % du revenu net, grâce à l'ouverture de nouveaux comptes et à la croissance des volumes. Les bénéfices des services de gestion de patrimoine et d'assurance de la TD sont restés stables, reflétant l'impact des événements météorologiques violents.

La perte nette a été de 181 millions de dollars canadiens, ou 14 cents canadiens par action, pour les trois mois terminés le 31 juillet, comparativement à un bénéfice de 2,88 milliards de dollars canadiens, ou 1,53 dollar canadien par action, un an plus tôt.

Sur une base ajustée, TD a gagné 2,05 $CAN (1,51 $CAN) par action, soit 2 cents canadiens de moins que les estimations des analystes, selon les données du LSEG.

La provisions pour créances douteuses a augmenté pour atteindre 1,07 milliard de dollars canadiens, contre 766 millions de dollars canadiens il y a un an.

Les activités américaines de la banque, qui représentent environ un quart des bénéfices de la TD, ont enregistré une baisse de 5,6 % du revenu net, en raison de la diminution des volumes de dépôts et des marges sur les prêts.

(1 $ = 1,3577 dollar canadien)