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HF COMPANY : Cash Flow et Trésorerie Nette

03 oct. 2016 22:37

"Le cash-flow généré par l’activité s’est établi à 3,8 M€" - la génération de cash flow est le point fort de Mr Bouget tout comme la régularité du dividende

"la trésorerie nette demeurant à un niveau record à fin juin 23,8 M€" - pour une entreprise capitalisée 50M€ et en forte croissance de CA donc en général de BFR, c'est assez énorme

Je pense qu'une partie du cash flow généré par l'exploitation a servi à payer les dividendes au titre de 2015 : 1,75M€ et une autre partie à racheter des titres de la société (et les annuler). L'objectif de rachat de 10% des titres a été signifié lors d'un interview en avril par Mr Bouget, ce qui permettra de revaloriser les fonds propres par action (valeur pour l'actionnaire long terme) et la distribution de dividende en conséquence (plus élevé par titre détenu)

5 réponses

  • 03 octobre 2016 22:43

    Déjà pratiqué en 2015, le rachat de titres et l'annulation de ces derniers permet d'augmenter la valeur des titres restants et le dividende - cf réalisé en 2015 :
    "HF Company annonce avoir annulé 241.810 actions auto-détenues représentant 6,4% du capital
    Le conseil d'administration de HF Company, faisant application de la huitième résolution de l'assemblée générale mixte du 20 juin 2014, a décidé de procéder à l'annulation de 241.810 actions auto-détenues, soit 6,4% du capital social. La réduction de capital est effective depuis le 13 avril 2015. Le capital social a ainsi été réduit de 120.905 euros pour être ramené à 1.756.623,5 euros divisé en 3.513.247 actions représentant 4.529.503 droits de vote théoriques."


  • 25 octobre 2016 22:49

    La big recovery est en cours

    Ca va devenir un société TRES rentable


  • 17 novembre 2016 11:15

    sorti après le CA T3 et l'évidente déception qu'il a entraîné sur le marché, je rentre de nouveau ce jour vers 11€40
    20% de baisse est excessif, tout comme le retour à un cours équivalent à celui d'il y a un an alors que le CA annuel aura progressé de plus de 30% avec certitude à ce jour
    de plus 39M€ de capitalisation avec 23M€ de cash net et entre 2 et 3M€ de RN cette année est une capitalisation cadeau
    amf: mon opinion pas un encouragement


  • 09 décembre 2016 09:41

    il semble qu'on soit bien dans le bas de la vague
    il ne reste qu'à attendre les nouvelles pour repartir à la hausse, qu'il s'agisse de rachat de titres, de dividende exceptionnelle ou d'une acquisition
    ce jour 11.5€ valo 40M€ environ 23M€ de tréso nette 17M€ valo donc pour estimé 3M€ de RN


  • 09 décembre 2016 09:53

    ce qui est surtout à retenir , c'est que si le cours est retenu à la hausse, il l'est également à la baisse, le vendeur par paquet de 1000 depuis déjà pas mal de temps fixant un cours aux alentours de 11, 50.
    qui peut m'expliquer pourquoi ??


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